Задание:
1. Составить баланс в агрегированном виде.
2. Составить сравнительный аналитический баланс и провести анализ размещений средств и их источников.
3. Провести анализ ликвидности баланса, составив таблицу по ликвидности.
Исходные данные для выполнения заданий.
Баланс на 01.01.2000г. тыс. руб. АКТИВ Код
стр. На начало
года На конец
года I. Внеоборотные активы Нематериальные активы (04, 05), в том числе: 110 5834 21333 организационные расходы 111 - - патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными права и активы 112 5834 21333 Основные средства (01, 02, 03), в том числе: 120 324031 400488 земельные участки и объекты природопользования 121 - - здания, сооружения, машины и оборудование 122 324031 400488 Незавершенное строительство (07, 08, 61) 130 21044 54520 Долгосрочные финансовые вложения (06, 82), в том числе: 140 6720 95512 Инвестиции в дочерние общества 141 - - Инвестиции в зависимые общества 142 - - Инвестиции в другие организации 143 4977 600 Займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев 144 48 48 Прочие долгосрочные финансовые вложения 145 1695 89458 Прочие внеоборотные активы 150 - - Итого по разделу I 190 357629 571854 II. Оборотные активы Запасы, в том числе: 210 73556 210233 сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 15, 16) 211 34124 13114 животные на выращивании и откорме (11) 212 - - малоценные и быстроизнашивающиеся предметы (12, 13) 213 477 951 затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) (20, 21, 23, 29, 30, 36, 44) 214 32753 42336 готовая продукция и товары для перепродажи (40, 41) 215 5298 34685 товары отгруженные (45) 216 4 - расходы будущих периодов (31) 217 900 1247 прочие запасы и затраты 218 - - Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19) 220 5302 4508 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты), в том числе: 230 8834 13364 покупатели и заказчики (62, 76, 82) 231 - - векселя к получению (62) 232 - - задолженность дочерних и зависимых обществ (78) 233 - - авансы выданные (61) 234 - - прочие дебиторы 235 8834 13364 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), в том числе: 240 196169 313180 покупатели и заказчики (62, 76, 82) 241 115957 181958 векселя к получению (62) 242 - - задолженность дочерних и зависимых обществ (78) 243 - - задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал (75) 244 - - авансы выданные (61) 245 21445 89658 прочие дебиторы 246 58767 41564 Краткосрочные финансовые вложения (56, 58, 82), в том числе: 250 128865 13213 инвестиции в зависимые общества 251 - - собственные акции, выкупленные у акционеров 252 - - прочие краткосрочные финансовые вложения 253 128865 13213 Денежные средства, в том числе: 260 32114 100254 касса (50) 261 21 18 расчетные счета (51) 262 31072 97476 валютные счета (52) 263 982 2730 прочие денежные средства (55, 56, 57) 264 39 30 Прочие оборотные активы 270 - - Итого по разделу II 290 444840 654752 III. Убытки Непокрытые убытки прошлых лет (88) 310 - - Непокрытый убыток отчетного года 320 - - Итого по разделу III 390 - - БАЛАНС (сумма строк 190 + 290 + 390) 399 802469 1226606 ПАССИВ Код
стр. На начало
года На конец
года IV. Капитал и резервы Уставный капитал (85) 410 102 102 Добавочный капитал (87) 420 330858 501654 Резервный капитал (86), в том числе: 430 - - резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством 431 - - резервы, образованные в соответствии с учредительными документами 432 - - Фонды накопления (88) 440 114562 - Фонд средств социальной сферы (88) 450 98306 114054 Целевые финансирование и поступления 460 249 - Нераспределенная прибыль прошлых лет (88) 470 159012 - Нераспределенная прибыль отчетного года 480 - 459062 Итого по разделу IV 490 703089 1074872 V. Долгосрочные пассивы Заемные средства (92, 95), в том числе: 510 - - кредиты банков, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты 511 - - прочие займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты 512 - - Прочие долгосрочные пассивы 520 - - Итого по разделу V 590 - - VI. Краткосрочные пассивы Заемные средства (90, 94), в том числе: 610 - - кредиты банков 611 - - прочие займы 612 - - Кредиторская задолженность, в том числе: 620 75249 108536 поставщики и подрядчики (60, 76) 621 12867 10520 векселя к уплате (60) 622 - - задолженность перед дочерними и зависимыми обществами (78) 623 901 - по оплате труда (70) 624 3636 1 по социальному страхованию и обеспечению (69) 625 2080 6870 задолженность перед бюджетом (68) 626 7198 14185 авансы полученные (64) 627 18161 27293 прочие кредиторы 628 3406 49667 Расчеты по дивидендам (75) 630 - - Доходы будущих периодов (83) 640 725 725 Фонды потребления (88) 650 6833 12180 Резервы предстоящих расходов и платежей (89) 660 16573 30365 Прочие краткосрочные пассивы 670 - - Итого по разделу VI 690 99380 151734 БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690) 699 802469 1226606 Руководитель Главный бухгалтер 1. Составление баланса предприятия в агрегированном виде.
Для общей оценки динамики финансового состояния предприятия надо сгруппировать статьи баланса в отдельные специфические группы по признаку ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива). Данные для составления таблицы взяты показатели из годового баланса.
Таблица 1
Баланс предприятия в агрегированном виде, тыс. руб.
Актив Стр. баланса На начало года На конец года Пассив Стр. баланса На начало года На конец года I. Внеоборотные активы 190 357629 571854 IV. Капитал и резервы 490 703089 1074872 II. Оборотные активы 290 444840 654752 V. Долгосрочные обязательства 590 - - 2.1. Запасы и НДС 210+220 78858 214741 VI. Краткосрочные обязательства 690 99380 151734 2.2. Дебиторская задолженность 230+240 205003 326544 5.1. Займы и кредиты 610 - - 2.3. Краткосрочные фин. вложения 250 128865 13213 5.2.Кредиторская задолженность 620 75249 108536 2.4. Денежные средства 260 32114 100254 5.3.Доходы будущих периодов 640 725 725 2.5. Прочие оборотные активы 270 - - 5.4. Резервы предстоящих расходов и платежей 650 6833 12180 III. Убытки 390 - - 5.5. Прочие краткосрочные обязательства 660 16573 30365 Баланс 399 802469 1226606 Баланс 699 802469 1226606
2. Составление сравнительного аналитического баланса и проведение анализа размещения средств и их источников.
Чтение баланса по статьям ведется с использованием методов горизонтального и вертикального анализа. Горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом. Вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом. Горизонтальный анализ позволяет установить их абсолютные приращения и темпы роста, что важно для характеристики финансового состояния предприятия. Так, динамика стоимости имущества дает дополнительную к величине финансовых результатов информацию о мощи предприятия. Не меньшее значение имеет и вертикальный, структурный, анализ актива и пассива баланса. Так, соотношение собственного и заемного капиталов говорит об автономии предприятия, о его финансовой устойчивости.
Такой анализ статей актива и пассива представлен соответственно в табл. 2 и 3. Для проведения анализа составляются таблицы, в которых осуществляется сравнительный анализ баланса предприятия по активу и пассиву раздельно, с тем, чтобы оценить динамику хозяйственных средств и источников их формирования.
Таблица 2
Аналитическая группировка и анализ статей актива баланса
Актив баланса Абсолютные величины Относительные величины (уд. вес), % Изменение на начало года на конец года на начало года на конец года в общей сумме в стр-ре в % к величине на начало года в % к итогу баланса I. Оборотные активы 357629 571854 44.566 46.621 +21425 +2.055 +5.991 +5.051 1.1. Нематериальные активы 5834 21333 0.727 1.739 +15499 +1.012 +265.667 +3.654 1.2. Основные средства 324031 400488 40.379 32.65 +76457 -7.729 +23.595 +18.026 1.3. Прочие внеоборотные активы 27764 150032 3.46 12.231 +122268 +8.771 +440.383 +28.827 II. Оборотные активы 444840 654752 55.434 53.379 +209912 -2.055 +47.188 +49.491 2.1. Запасы 78858 214741 9.827 17.507 +135883 +7.68 +172.313 +32.037 2.2. Долгосрочная дебиторская задолженность 8834 13364 1.1 1.089 +4530 -0.011 +51.279 +1.068 2.3. Краткосрочная дебиторская задолженность 196169 313180 24.446 25.532 +117011 +1.086 +59.648 +27.588 2.4. Краткосрочные финансовые вложения 128865 13213 16.058 1.077 -115652 -14.981 -89.747 -27.268 2.5. Денежные средства 32114 100254 4.002 8.173 +68140 +4.171 +212.182 +16.065 2.6. Прочие оборотные активы - - - - - - - - III. Убытки - - - - - - - - Валюта баланса 802469 1226606 100.00 100.00 +424137 - +52.854 -
Общая сумма активов возросла на 424137 тыс. руб. или на 52.8%, однако, элементы актива баланса изменились за год в разной степени: краткосрочные финансовые вложения, к примеру, уменьшились, остальные элементы актива - возросли.
Основная масса средств вложена в оборотные активы - 55.4%.
В течение года удельный вес оборотных активов уменьшился, а внеоборотных - возрос, хотя в абсолютном выражении сумма оборотных средств и возросла.
Относительно негативным показателем является увеличение удельного веса запасов, а также дебиторской задолженности.
Однако, возросли денежные средства более чем в 3 раза, а также возрос их удельный вес.
В результате проведенных исследований можно сделать следующие выводы:
Общая сумма имущества предприятия в течение 1999г. увеличилась на 424137 тыс. руб. (рост на 52.85%).
Отдельные виды активов изменились в разной степени: внереализационные активы увеличились на 214225 тыс. руб. (59.9%). Это произошло за счет увеличения основных средств на 76457 тыс. руб. (23.6%), нематериальных активов на 15499 тыс. руб. (265.67%), прочих необоротных активов на 122269 тыс. руб. Оборотные активы предприятия увеличились на 209919 тыс. руб. (47.19%). При этом возросли вложения в запасы на 135883 тыс. руб. (7.68%). Денежные средства, увеличились на 68140 тыс. руб., сумма дебиторской задолженности увеличилась на 121541 тыс. руб.
Структура вложений выглядит следующим образом:
удельный вес внеоборотных активов уменьшился с 44.57% до 46.62%;
существенно снизился удельный вес активов, вложенных в краткосрочные финансовые вложения с 16.06% до 1.08%; видимо, руководство не сочло эффективным размещать средства в этот вид финансовых вложений, предпочтя им рост величины долгосрочных финансовых вложений;
как отрицательно изменение в размещении активов следует отметить увеличение удельного веса дебиторской задолженности (в части платежей, срок погашения которых ожидается в течение 12 месяцев после отчетного года) с 24.45% до 25.53%.
Таблица 3
Аналитическая группировка и анализ статей актива баланса
Пассив баланса Абсолютные величины Относительные величины (уд. вес), % Изменение на начало года на конец года на начало года на конец года в общей сумме в стр-ре в % к величине на начало года в % к итогу баланса IV. Капитал и резервы
Собственный капитал 703089 1074872 87.62 87.63 +371783 +0.01 +52.88 +87.65 4.1. Уставный капитал 102 102 0.01 0.01 - - - - 4.2. Добавочный и резервный капитал 330858 501654 41.23 40.90 +170796 +0.33 +51.62 +40.27 4.3. Фонды и целевые финансирование и поступления 213117 114054 26.56 9.3 -99063 -17.26 -46.48 -23.36 4.4.Нераспределеннаz прибыль 159012 459062 19.82 37.43 +300050 +17.61 +188.7 +70.74 Заемный капитал 99380 151734 12.38 12.37 +52354 -0.01 +52.68 +12.34 V. Долгосрочные обязательства - - - - - - - - VI. Краткосрочные обязательства 99380 151734 12.38 12.37 +52354 -0.01 +52.68 +12.34 6.1. Займы и кредиты - - - - - - - - 6.2. Кредиторская задолженность 75249 108536 9.38 8.85 +33287 -0.53 +44.24 +7.85 6.3. Прочие пассивы 24131 43198 3.01 3.52 +19067 +0.51 +79.01 +4.50 Валюта баланса 802469 1226606 100.00 100.00 +424137 - +52.85 -
Анализ источников имущества показывает, что в течение года собственный капитал увеличился на 371783 тыс. руб., а заемный капитал увеличился на 52354 тыс. руб.
Изменения в структуре источников средств предприятия почти не произошло:
удельный вес собственного капитала увеличился на 0.01%;
удельный вес заемного капитала уменьшился на 0.01%;
увеличение собственного капитала произошло главным образом за счет нераспределенной прибыли отчетного года (300050 тыс. руб.);
добавочный капитал увеличился на 170796 тыс. руб.;
фонды накопления сократились на 99063 тыс. руб., а их удельный вес уменьшился с 26.56% до 9.3%;
кредиторская задолженность увеличилась на 33287 тыс. руб., а ее удельный вес снизился с 9.37% до 8.85% на конец отчетного периода;
прочие пассивы увеличились на 19067 тыс. руб.
В общей сумме прироста источников средств собственный капитала вырос на 87.66 процентных пунктов, а заемный капитал - на 12.34 пунктов.
При анализе имущества предприятия в целом целесообразно сопоставить темпы роста валюты баланса с темпами роста выручки от реализации продукции.
Если темпы роста выручки от реализации продукции выше темпов роста значения валюты баланса за отчетный период по сравнению с предыдущим, то это свидетельствует о более эффективном использовании финансовых ресурсов предприятия, а если меньше - то, соответственно, о менее эффективном.
Среднегодовая стоимость имущества отчетного года составит соответственно:
Среднегодовая стоимость имущества предшествующего года составит:
Темп роста имущества предприятия рассчитывается как отношение среднегодовой стоимости имущества отчетного года к среднегодовой стоимости имущества года, предшествующего отчетному:
Темп роста выручки от реализации рассчитывается аналогичным образом:
Уровень показателей темпов роста свидетельствует о повышении эффективности использования имущества и финансовых ресурсов.
3. Проведение анализа ликвидности баланса,
составление таблицы по ликвидности.
Сигнальным показателем, в котором проявляется финансовое состояние, выступает платежеспособность предприятия, под которой подразумевается его способность вовремя удовлетворить платежные требования поставщиков в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджет.
Для расчета и оценки этих показателей строится таблица, в которой все активы объединены в группы по степени ликвидности, а пассивы - по степени срочности погашения обязательств:
Таблица 4
Анализ ликвидности баланса предприятия Актив На начало года На конец года Пассив На начало года На конец года Платежный излишек или недостаток на начало года на конец года А1-Наиболее ликвидные активы 160979 113467 П1-Наиболее срочные обязательства 75249 108536 +85730 +4931 А2-Быстореализуемые активы 196169 313180 П2-Крактосрочные обязательства - - +196169 +313180 А3-Медленнореализуемые активы 87692 228105 П3-Долгосрочные обязательства 24131 43198 +63561 +184907 А4-Труднореализуемые активы 357629 571854 П4-Постоянные пассивы 703089 1074872 -345460 -503018 Баланс 802469 1226606 Баланс 802469 1226606 - -
В данном случае имеют место неравенства между величиной групп средств и их источников, которые можно поместить в таблицу:
На начало года На конец года А1 ? П1 А1 ? П1 А2 ? П2 А2 ? П2 А3 ? П3 А3 ? П3 А4 ? П4 А4 ? П4
Затем рассчитывается ряд коэффициентов, представляющих собой относительные показатели финансового состояния предприятия, позволяющих судить о финансовой устойчивости предприятия. Анализ финансовых коэффициентов заключается в сравнении их значений с базисными величинами, а также в изучении их динамики за отчетный период.
1. Общий коэффициент ликвидности:
- На начало года:
- На конец года:
Общий показатель ликвидности баланса показывает отношение суммы всех ликвидных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств (как краткосрочных, так и долгосрочных и среднесрочных). В данном случае коэффициент в пределах нормы.
Текущая ликвидность:
Перспективная ликвидность:
2. Коэффициент абсолютной ликвидности:

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. Нормальное ограничение данного показателя: Каб ? 0,2 ?0,5.
3. Коэффициент промежуточной ликвидности:
?=3,93-4,75= -0,82
Этот коэффициент отражает прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Оценка нижней нормальной границы коэффициента промежуточной ликвидности: Кпр ? 1.
4. Коэффициент текущей ликвидности:
?=6,03-5,91= +0,12
Данный коэффициент показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств. Нормальным для него считается ограничение: Ктек ? 2.
5. Коэффициент маневренности:
?=0,42-0,24= +0,18
Коэффициент показывает, какая часть собственных средств предприятия находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. В качестве оптимальной величины коэффициента рекомендуется 0,5.
6. Доля оборотных средств в сумме валюты баланса:
?=0,53-0,55= -0,02
Нормальным считается ограничение показателя: d ? 0,5.
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами:
?=0,77-0,78= -0,01
Нормальное ограничение коэффициента, получаемое на основе статистических усреднений данных хозяйственной практики, имеет вид: Кобесп ? 0,6 ? 0,8.
Проведенные расчеты позволяют сделать следующие выводы:
Коэффициент ликвидности выше норматива, следовательно, в ближайшее время предприятие может погасить всю имеющуюся краткосрочную задолженность.
Промежуточный коэффициент ликвидности также превышает норматив, следовательно, на конец года все краткосрочные обязательства могут быть погашены за счет:
денежных средств,
краткосрочных финансовых вложений,
дебиторской задолженности, платежи по которой не превышают 12 месяцев после отчетной даты.
Коэффициент текущей ликвидности превышает оптимальное значение (?2) и при мобилизации предприятием всех оборотных средств платежеспособность предприятия высока.
Коэффициент маневренности функционирующего капитала вырос с 0,24 на начало года до 0,42 на конец года, т.о., имеет место рост части функционирующего капитала в производственных запасах.
Незначительно снизилась доля оборотных средств в общей сумме активов с 0,55 на начало года до 0,53 на конец года, т.е. оборотные средства составляют 53% от суммы имущества предприятия.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами соответствует нормативу. В течение года от незначительно снизился с 0,78 на начало года до 0,77 на конец года, следовательно, предприятия имеет достаточное количество собственных оборотных средств для обеспечения своей финансовой устойчивости.

2 2

Если работа Вам не подошла - закажите новую, оригинальную

Пишите на эл. почту info@4i5.ru Форма заказа